Ako vzniká riziko straty?

Trh je nevyspytateľný a mali by sme vedieť, že každá investícia nesie v sebe určité riziko straty. Tá vzniká vtedy, keď hodnota aktíva klesá, resp. trh sa pohybuje opačným smerom, ako sú naše očakávania. Tento efekt môže byť spôsobený viacerými faktormi. Môže to byť napríklad zmena politického prostredia spôsobená voľbami, ekonomické udalosti, ale aj vyjadrenia vplyvných osobností.

Obmedzenie rizika straty

Prirodzene každý jeden obchodník chce poznať spôsoby, ako najlepšie zabrániť riziku straty finančného kapitálu. Jedným z často používaných spôsobov je príkaz Stop-Loss, ktorý si môžete nastaviť priamo na obchodnej platforme. Je to kompenzačný príkaz, ktorý ukončí váš obchod, keď sa dosiahne určitá cenová úroveň. Pomocou Stop-Loss môžete uzavrieť váš obchod práve v tom momente, keď sa trhová cena posunie nad vopred zvolenú úroveň.

Príklad:

Ak obchodník kúpi akciu za 20 USD a zadá Stop-Loss príkaz na 19,50 USD, jeho Stop-Loss príkaz prebehne práve vtedy, keď cena dosiahne 19,50 USD, čím sa zabráni ďalšej strate. Ak hodnota nikdy neklesne na úroveň 19,50 USD, tento typ príkazu sa nevykoná.

Cez diverzifikáciu k zníženiu rizika straty

Jednou z obchodných stratégií, ktorá sa používa k zmenšeniu rizika straty je diverzifikácia. Je toto zloženie investícií do celého radu košov aktív s cieľom znížiť investičné riziká. Diverzifikácia je aj nástroj, ktorý je vhodný na dlhodobé maximalizovanie výnosov. Nielenže je výborným a najčastejšie používaným nástrojom ako znížiť resp. obmedziť možnú výšku straty, ale pomáha obchodníkom dosiahnuť lepšie ciele v dlhodobom horizonte. Počas trvania investície sa jednotlivé typy aktív správajú odlišne. To znamená, že diverzifikované portfólio, ktoré obsahuje rozličné investičné triedy – akcie, indexy, nehnuteľnosti, či komodity, má tendenciu dosahovať vyššie dlhodobé výnosy.

Stratégia hedgingu

Cieľom tejto hedging stratégie je znížiť alebo obmedziť straty, ktoré vznikajú v dôsledku výkyvov v hodnotách investícií, teda určitým spôsobom v nich uzamknúť zisky. Táto stratégia funguje na princípe kompenzácie.  Proti finančným rizikám sa vieme zabezpečiť prostredníctvom započítania pozície voči pozícii v aktíve. Inak povedané, kúpou inštrumentu, ktorého hodnota by vzrástla v prípade, že by hodnota ochraňovaného podkladového aktíva klesla. Pomocou stratégie hedgingu sa snažia obchodníci poistiť proti negatívnej udalosti.