Stargate
Razumljivo je, da OpenAI, znan po svojem jezikovnem modelu ChatGPT, zahteva vedno večjo računalniško moč in posledično vse bolj specializirane čipe, ki lahko obdelujejo ogromne količine podatkov. V okviru ameriškega projekta Stargate je bilo sklenjeno partnerstvo s podjetjema Samsung in SK Hynix, ki naj bi organizaciji OpenAI pomagalo rešiti dve ključni težavi: pomanjkanje pomnilniških čipov in pomanjkanje zmogljivosti podatkovnih centrov v Južni Koreji. Uradna najava je sledila srečanju med izvršnim direktorjem OpenAI Samom Altmanom in južnokorejskim predsednikom Lee Jae Myungom v Seulu. V projektu sodelujejo tudi korejsko ministrstvo za znanost in IKT, družba SK Telecom in hčerinska podjetja Samsung.
HBM4
S tehničnega vidika je največ pozornosti namenjene zadnji generaciji pomnilniških čipov visoke pasovne širine (HBM4). Ti bodo jedro prihodnjih grafičnih procesorjev družbe Nvidia, natančneje nove arhitekture Rubin, ki naj bi do konca leta 2026 poganjala najsodobnejše podatkovne centre in aplikacije umetne inteligence. V zvezi s tem je podjetje SK Hynix napovedalo, da je že v celoti pripravljeno na množično proizvodnjo HBM4, kar je pomemben napredek, saj je podjetje trenutno glavni dobavitelj te vrste pomnilnika za družbo Nvidia. Medtem je Samsung, nekoč nesporno vodilni na trgu, še vedno v postopku certificiranja svojih čipov pri družbi Nvidia. Boj za položaj glavnega dobavitelja "goriva" za revolucijo umetne inteligence se tako zaostruje, hkrati pa vlagateljem ponuja priložnosti za razpršitev portfelja. To se ujema z julijsko analizo družbe Counterpoint Research, ki je razkrila, da so se prihodki družbe SK Hynix v drugem četrtletju leta 2025 v primerjavi s prvim četrtletjem povečali za 31 odstotkov in s tem zmanjšali zaostanek za družbo Samsung.*
Samsung in njegovi izzivi
Na žalost Samsung trenutno preživlja težko obdobje. Do konca drugega četrtletja leta 2025 je njegov oddelek za proizvodnjo čipov zabeležil skoraj 94-odstotni upad dobička na letni ravni.* Finančni direktor Soon-cheol Park je vlagateljem zagotovil, da v drugi polovici leta pričakuje okrevanje, vendar so razmere jasne - če se želi Samsung izogniti prepustitvi vodilnega položaja tekmecu SK Hynix, se bo moral hitro prilagoditi.
Pogledi
Najnovejše partnerstvo podjetja OpenAI s podjetjema Samsung in SK Hynix dokazuje, da bodo v bližnji prihodnosti pomnilniški čipi HBM4 verjetno ključ do uspeha na področju umetne inteligence. Delnice obeh proizvajalcev so se že odzvale na napoved - SK Hynix je dosegel novo rekordno vrednost, medtem ko njegov glavni konkurent ponovno preizkuša ravni cen iz leta 2021.* V obeh primerih to na koncu odraža dolgoročni potencial, katerega del bi vlagatelji morda želeli biti.
* Dosedanja uspešnost ni zagotovilo za prihodnje rezultate.
